Razmerja denarnih tokov primerjajo denarne tokove z drugimi elementi računovodskih izkazov podjetja. Višja raven denarnega toka kaže na boljšo sposobnost prenašanja upadanja poslovne uspešnosti in tudi na boljšo sposobnost izplačevanja dividend vlagateljem. So bistveni element vsake analize, ki želi razumeti likvidnost podjetja. Ta razmerja so še posebej pomembna pri ocenjevanju podjetij, katerih denarni tokovi se bistveno razlikujejo od njihovega prijavljenega dobička. Nekatera pogostejša razmerja denarnih tokov so:
Razmerje kritja denarnega toka . Izračunano kot denarni tokovi iz poslovanja, deljeni s skupnim dolgom. To razmerje mora biti čim večje, kar pomeni, da ima organizacija zadosten denarni tok za plačilo načrtovanih plačil glavnice in obresti na svoj dolg.
Razmerje stopnje denarnega toka . Izračunano kot denarni tok iz poslovanja, deljen s prodajo. To je bolj zanesljiva metrika kot čisti dobiček, saj daje jasno sliko količine denarja, ustvarjenega na dolar prodaje.
Razmerje pokritosti kratkoročne obveznosti . Izračunano kot denarni tokovi iz poslovanja, deljeni s kratkoročnimi obveznostmi. Če je to razmerje manjše od 1: 1, podjetje ne ustvari dovolj denarja za plačilo svojih neposrednih obveznosti, zato je lahko v precejšnjem tveganju bankrota.
Razmerje med ceno in denarnim tokom . Izračunano kot cena delnice, deljena z denarnim tokom poslovanja na delnico. To razmerje je kakovostno boljše od razmerja med ceno in zaslužkom, saj namesto prijavljenega zaslužka uporablja denarne tokove, kar vodstvena skupina težje ponaredi.
Denarni tok do čistega dohodka . Razmerje blizu 1: 1 kaže, da se organizacija ne ukvarja z nobenim računovodskim trikom, katerega namen je povečati dobiček nad denarnimi tokovi.
