Celotni stroški izdelka se nanašajo na dodelitev tako neposrednih kot posrednih stroškov izdelku. To pomeni, da so neposredni materiali, neposredno delo in režijski stroški vključeni v stroške. Celoten strošek izdelka je potreben iz dveh razlogov, in sicer:
Stroški zalog, ki so navedeni v bilanci stanja, morajo vključevati vse tri stroške, kot to zahtevajo glavni računovodski okviri.
Celotni stroški izdelka so osnova za določanje dolgoročnih cen izdelkov, tako da se bodo vsi možni stroški pokrili s prodajo izdelkov.
Celotni stroški izdelka se pri določanju kratkoročnih prirastnih cen morda ne upoštevajo. V tem primeru se za določitev praga najnižje cene, ki se lahko zaračuna, uporabljajo samo spremenljivi stroški.
